Саудовская финтех-компания Lendo объявила о партнёрстве с австрийской компанией по управлению активами Quantic Financial Solutions для привлечения институционального капитала объёмом до 750 миллионов саудовских риялов, то есть около 200 миллионов долларов, на финансирование оборотного капитала малых и средних предприятий в Королевстве Саудовская Аравия.
Согласно соглашению, Quantic инвестирует эту сумму через платформу Lendo, которая использует её для расширения своих возможностей по предоставлению финансирования саудовским компаниям и запуска новых финансовых решений. Программа была объявлена в ходе мероприятия Money20/20 Middle East в Эр-Рияде, однако заявленная стоимость программы представляет собой максимальный лимит до 750 миллионов риялов, а не обязательно сумму, полностью выделенную на момент объявления.
Как работает партнёрство?
Lendo управляет платформой краудфандинга на основе долгового финансирования, соответствующего нормам шариата, и работает под регулированием и надзором Саудовского центрального банка (SAMA). Платформа связывает институциональных и частных инвесторов, с одной стороны, и малые и средние предприятия, нуждающиеся в финансировании, с другой.
Quantic, штаб-квартира которой находится в Вене и которая входит в состав C-Quadrat Investment Group, будет контролировать размещение институционального капитала в соответствии с финансовой стратегией Lendo. Компания также намерена структурировать инвестиционные продукты, соответствующие нормам шариата и основанные на финансируемых активах, что позволит предлагать их международным инвесторам.
Что практически меняется?
Главное изменение заключается в переходе Lendo от зависимости от относительно ограниченных возможностей финансирования к институциональной программе, которая может расширить объём доступного финансирования оборотного капитала для малых и средних предприятий. Источник не сообщает число компаний-получателей, сроки финансирования или стоимость заимствований, поэтому на основании только этой информации невозможно оценить непосредственное финансовое влияние на заёмщиков.
Для рынка соглашение добавляет канал, объединяющий местного организатора финансирования, находящегося под надзором, и иностранный институциональный капитал. Структурирование инвестиционных продуктов на основе финансируемых активов также может предоставить международным инвесторам способ участвовать в финансировании саудовских компаний вместо ограничения процесса отдельной инвестицией в платформу.
Почему эта новость важна?
Малым и средним предприятиям обычно требуется финансирование оборотного капитала для покрытия операционных потребностей и поддержки роста, а объявление указывает на то, что Lendo видит в Королевстве растущий спрос на такой вид финансирования. Программа помещает долговой краудфандинг в рамки развития сектора финтехнологий и финансирования малых и средних предприятий, связанного с Программой развития финансового сектора и целями «Видения 2030».
Osama AlRaee, генеральный директор и соучредитель Lendo, заявил, что партнёрство предоставит компании масштаб и дисциплину, необходимые для обслуживания большего числа предприятий. В свою очередь, Dr. Dietrich Matthes, соучредитель Quantic Financial Solutions, заявил, что опыт операционной деятельности Lendo, качество процессов создания финансирования и её регуляторный статус стали факторами выбора компании в качестве партнёра программы.
Тем не менее решающим фактором остаётся фактическая реализация: источник не указывает график вложения капитала, критерии соответствия компаний требованиям, условия финансирования или объём инвестиционных продуктов, которые будут предлагаться за пределами Саудовской Аравии. Поэтому значение объявления на данный момент заключается в создании крупной институциональной финансовой структуры, тогда как его влияние впоследствии будет измеряться объёмом фактически реализованного финансирования и числом компаний, до которых дойдут средства.